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个股期权开启中国投资新时代

2020-03-25 06:11:39



个股期权的推出,将开启中国投资新时代。个股期权做为一种成熟的投资工具在欧美发达国家非常流行,已成为投资者套保对冲的不二工具。而个股期权在我国金融市场还未有大的发展,但从上海证券交易所推出上证50ETF股指期权,中国金融市场开始进入期权时代。期权投资交易开始慢慢走进投资者的视野,被人们所了解。



随着几年上证50ETF期权的发展,投资者的不断成熟和制度的健全,豆粕和白糖两商品期权也分别于2017年3月和4月适时推出,填补了商品期权的空白。同时真正惠及中国一亿散户投资者的个股期权交易也传来了喜讯,国家金融监管机构已批准合格券商公司开展场外个股期权自营交易,个股期权投资的新时代即将开启。

个股期权将开启中国投资新时代。新在哪里?本人认为有以下几点:


一.新在全民杠杆交易。


个股期权交易与传统的股票本金交易不同,个股期权是保证金交易,在与股票市场买入同样市值的股票时,个股期权交易只需要缴纳一定比例的权利金,就可以获得在未来买入同样市值股票的权利。这样就大大的减少了资金占用,扩大了资金的使用效率,同样的钱能够做更多的投资,扩大了社会投资的整体杠杆水平。


二.新在投资的立体化


如果说传统的股票交易是二维平面化投资的话,那么,个股期权投资工具的出现则标志着多维立体化投资时代的到来。投资不再是仅仅一味看上,只有标的上涨才能挣钱,投资将变得立体多维了,股票不论向哪个方向走都可以挣钱。投资标的也变的多方向、组合立体化。


三.新在投资新理念


在个股期权未出现之前,广大股民可能很少会有做对冲或套保的认识,更不会有给自己的投资上保险的想法。但是个股期权出来之后,给投资头寸上保险的思想会在广大投资者心中达成共识,成为主流投资理念。


四.新在投资收益曲线折线形时代的到来


在期权工具产生之前,未有一项投资工具能改变投资曲线的直线形态。在以往,投资的收益亏损总是同比例概率,但期权通过对权利义务的拆分,成功的实现了投资收益曲线由直线到折线的转变。这一转变看似变化不大,但是却带来了翻天覆地的改变,从此买卖双方不再是绝对平等,买方永远可以选择对自己最有利的结果来处理,而卖方只能依靠买方的选择来履行义务。

买对当下大盘的走势,个股分化局面越来越厉害,手里有股票的朋友,特别是昨天高喊底部到的股民朋友,估计很是着急不安,怎么办呢?


对冲风险的好工具场外期权?大家了解吗?面对自己手里的票,如何去锁定/规避风险和低位补仓摊低成本,要不要听听晓东哥的建议?

“当前市场大幅调整,不少投资者损失惨重。可能大家没有在意到一个非常好用的对冲风险工具—个股场外期权”。

场外期权的具体用途非常广泛。晓东哥就结合当下股市风险,如何去规避持仓风险和建仓风险给朋友几点建议。

1、低位补仓,摊低持仓成本


场外期权:

a.是为未来的现金流提前建仓。当你目前持有的个股出现较大回调并已确认企稳的情况下,但又缺乏足够现金时,可以以较小的资金,买入对应于预期购入该股票的看涨期权,就能实现当前资金不足情况下的投资提前布局。

b.也可以在资金充裕的情况下,通过认购期权的配置将节约的大部分资金转投其他如债券、基金,信托等高收益理财产品实现资金管理,增加资产的综合收益率。

c.还可以申购新股与债券、如果打新成功就可以带来很好的收益。

2、做低风险甚至无风险的组合套利交易(这个需要技巧)

场外期权提供了一种全新的投资理念,就是组合套利。根据对标的证券未来走势的预期,可以任意搭配各种期权、股票、债券等不同资产的持仓组合,来实现基于对标的证券未来不同涨跌方向和涨跌幅度判断的投资预期。只要判断正确,收益就能实现,无论预期是涨、跌或者横盘。

3、保护现有股票,防范下跌风险

场外期权,当你持有标的股票、看好长期走势但又担心短期还将继续下跌,可以买入一份看跌期权保护持股的安全。比如目前市场比较看好的个股:。不妨尝试下买入看跌期权来对锁风险。获得下跌带来的收益,然后将收益继续做低位补仓的筹码。

场外期权是你盈利的好工具、是炒股大利器,亏损的盾牌!

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