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【SAIF-Quant】期权做市业务与交易策略

得赢量化学堂 2019-10-08 12:07:26

期权(包括场内期权和场外期权)对于证券市场承担了风险对冲管理、价格发现、增强流动性等功能,并为广大投资者提供了投资保险、杠杆投资、增强收益、降低持股成本、立体化交易和精准化投资的工具,提供了更多元化的另类投资方式以及有效的风险对冲和套利的工具,期权对于中国资本市场的发展具有重要作用。可以预见,期权和结构化产品投资在接下来会成为重要的投资方式之一。

2015年上市的50ETF期权成功上市,拉开了国内期权投资的序幕;2017年被称“商品期权元年”,陆续上市了豆粕期货期权、白糖期货期权。目前市场已有三个品种,均取得良好市场反响。2018年将是期权快速发展年,铜期货期权、玉米期货期权、PTA期货期权、沪深300期权、深100ETF期权、300ETF期权等将会陆续上市,未来几年,期权交易方面的专业人才将变得炙手可热。如何快速理解期权的本质,熟练掌握期权交易策略,将决定未来在金融衍生品行业的事场地位。

由上海交通大学上海高级金融学院MBA学联主办,高金MBA学联量化投资俱乐部承办的“期权与结构化产品”论坛系列讲座从业界一线实践经验出发,结合真实的业界案例,系统和深入地介绍“期权与结构化产品”领域业界前沿实践。

本次讲座是“期权与结构化产品”论坛系列讲座活动之五:期权做市业务与交易策略,从实战角度密切贴近市场的角度讨论期权理论与实际应用,分为三个部分:
   (1)国内外期权市场的发展状况和差异比较与探讨。
   (2)从期权投资策略和投资目的角度,探讨目前期权市场的参与者,讨论期权做市商所进行的各项业务,并举例讨论期权交易如何成为价值投资的利器。
   (3)波动率是期权业务的特色核心,用数据举例讨论波动率时间序列,波动率曲面,50ETF期权波动率和海外市场相关品种波动率的相互作用及参考意义。
    最后简要探讨大数据和深度学习技术在这些领域的应用。


 

 

 

嘉宾简介

 

李升东博士

华泰证券金融创新部副总经理

 

李升东博士2014年初加入华泰证券金融创新部,负责在上海开展衍生品套利与做市等新型业务。此前曾在美国对冲基金和投资银行业界工作,谙熟金融工程理论、量化投资、高频交易和人工智能技术,在美国和欧洲发达市场以及印度新兴市场从事股票、期货和期权统计套利与做市商交易,积累了丰富的实战经验。2011年回国加入光大证券,曾任衍生品部董事副总经理和光大证券资产管理公司量化投资部总经理,组建并且带领团队开创了以多元化策略和系统化交易为特色的量化投资业务,期间所管理的资金和产品经受了各种复杂环境的考验并且取得优异成绩。

李升东博士本科毕业于中国科学技术大学,博士毕业于美国加州大学Irvine分校,学术研究工作专注于数值建模和大数据分析,其间发表数十篇国际期刊论文, 著述和研究报告。

 

活动时间:0324日(周六) 18:00-20:30

活动地点:上海市淮海西路211号上海交通大学上海高级金融学院305教室

活动议程:

                      18:00-18:30签到

                      18:30-20:00嘉宾主题演讲

                      20:00-20:30Q&A

活动主办:上海交通大学上海高级金融学院MBA学联

活动承办:量化投资俱乐部

报名链接:https://www.wenjuan.in/s/eyQr22/

                           


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